Zjednodušená bilance banky
- AKTIVA
- Rezervy (hotovost a vklady u CB)
- Úvěrové pohledávky
- Cenné papíry
- PASIVA
- Vklady
- Úvěrové závazky
- Dluhopisy emitované
- Kapitál
Banky jsou charakteristické vysokým podílem cizího kapitálu (ve srovnání s ostatními podniky). Zdroje financování jsou obvykle krátkodobé, aktiva dlouhodobá – z toho vyplývají i specifická rizika banky. Položky v bilanci jsou uváděny dle likvidity.
Bilance
Aktiva
- Pokladní hotovost a vklady u centrálních banky
Obecně označované jako rezervy (aktivní rezervy – neplést s rezervami na straně pasiv), jsou zde hotovostní zůstatky, povinné minimální rezervy a případné dobrovolné rezervy a úložky u centrální banky. - Státní bezkupónové dluhopisy a ostatní cenné papíry přijímané CB
Nejčastěji státní pokladniční poukázky, vysoce kvalitní cenné papíry. Emitovány buď státem nebo ČNB. - Pohledávky za bankami
Peníze uložené u jiných bank (půjčené jiným bankám) na mezibankovním trhu. - Pohledávky za klienty
Nesekuritizované pohledávky za klienty – poskytnuté úvěry, debetní zůstatky. - Dluhové cenné papíry
Položka #2 slouží primárně k řízení likvidity, zde jsou CP, které pořizuje banka za účelem realizace zisku. Jsou určeny k obchodování. - Akcie, podílové listy a ostatní podíly
Zde budou drobné podíly v jiných firmách. - Účasti s podstatným a rozhodujícím vlivem
- Dlouhodobý nehmotný majetek
- Dlouhodobý hmotný majetek
- Ostatní aktiva
- Pohledávky z upsaného základního kapitálu
- Náklady a příjmy příštích období
Pasiva
- Závazky vůči bankám
- Závazky vůči klientům
Zejména přijaté vklady, vydané depozitní certifikáty a vkladové listy apod. - Závazky z dluhových cenných papírů
Dluhopisy, které emitovala banka (například hypotéční zástavní listy) - Ostatní pasiva
- Výnosy a výdaje příštích období
- Rezervy
Má zcela jiný charakter než rezervy na straně aktiv. Pasivní rezervy se obvykle vytvářejí v případě nejistých závazků (např. banka ví, že dostane ohromnou pokutu nebo čelí soudnímu řízení – ale neví, jak to dopadne a kolik bude platit) - Podřízené závazky
Klauzule podřízenosti – pokud banka jde do likvidace, budou závazky z tohoto titulu vyplaceny až po uspokojení všech ostatních závazků. Tyto závazky tak bývají poměrně drahé. Používají se pro doplnění kapitálové přiměřenosti.
Kapitál
- Základní kapitál – suma nominálních cen vydaných akcií
- Emisní ážio
- Rezervní fondy
- Kapitálové fondy
- Oceňovací rozdíly
- Zisk a ztráta
Oceňování aktiv
- reálná hodnota (přecenění do zisku/ztráty) – zejména u položek určených k obchodování
- naběhlá hodnota (+ opravné položky) – u CP držených do splatnosti
- pohledávky bez selhání (standardní, sledované: -1%)
- pohledávky se selháním (nestandardní -20%, pochybné -50%, ztrátové -100%)
Podrozvaha
- Ač je to „pod“-rozvaha, tak často má minimálně stejný (ne-li větší) význam než samotná rozvaha, zejména teď postupem času nabývá na významu
- Operace, které budou mít budoucí dopad do bilance
- položky v úschově, přísliby, záruky, …
- pohledávky a závazky z termínových operací (deriváty) a spotových před vypořádáním
Výkaz zisků a ztrát
- Výnosy z úroků
- Náklady na úroky
- Výnosy za akcií a podílů
- Výnosy z poplatků a provizí
- Náklady na poplatky a provize
- Zisk/Ztráta z finančních operací
- Odpisy, rozpouštění rezerv a opravných položek apod. …
Ukázka výroční zprávy: Komerční banka 2013
Ukazatele, řízení (ALM)
Likvidita
- povinné minimální rezervy – povinné úložky u CB, stanoveny jako % z přijatých depozit (min. 2 %)
- SLR (Stock liquidity Ratio) – likvidní aktiva vs. krátkodobé závazky
- Basel III: Liquidity Coverage ratio (celková aktiva/30 denní odliv prostředků)
- řídí se odděleně dle jednotlivých měn
- projekce cash-flow, stressové scénáře
- obecně po krizi, která byla i krizí likvidity („credit crunch“) se likviditnímu riziku věnuje v regulaci větší pozornost
Solventnost
- banka je nesolventní, pokud tržní hodnota jejich aktiv klesne pod hodnotu jejích závazků. Aby se to nestalo, je tu její kapitál, který má za úkol fungovat jako polštář ke vstřebání negativních šoků
- kapitálová přiměřenost (CAR, capital adequacy ratio) => kapitál/(RVA + EPP + KTR) > 8%
- RVA = rizikově vážená aktiva
- EPP = úvěrové ekvivalenty podrozvahových položek
- KTR = krytí tržního rizika kapitálem
- stressové scénáře
Poměry jednotlivých expozic k aktivům
- dle protistran (země, regiony, subjekty) – úvěrové riziko
- podle pracovníků – tržní a operační riziko
- podle skupin aktiv – tržní riziko (akciové)
- podle měn (měnové), podle splatností (úrokové, likviditní)
Dále: gapová analýza (spíše dříve, řízení likvidity), Value at Risk
Dopady regulace
- Tlak na vyjádření velké části aktiv v reálných hodnotách (marking to market) – dříve chtěly samy banky, ale při poslední krizi se jim to vrátilo
- Každá regulace vyvolá reakci opačného směru – snaha obcházet regulaci, sekuritizace, vznik nových produktů